Анализ финансового состояния ГП ДЕЗ-11

Страница: 12/16

КЗ н.г. + КЗ к.г.

Ср.КЗ = 2

15580 + 19206

Ср.КЗ = 2 = 17393 (тыс.руб.)

6750_

Окз = 17393 = 0,4 (оборота)

_Т_

2. Пкз = Окз

360

Пкз = 0,4 = 900 (дней)

Большой период просрочки КЗ свидетельствует о высоком риске ее погашения.

3. Доля КЗ в общем объеме текущих пассивов:

КЗ стр.610 + 620

Дкз = ПтХ 100 = стр.690 Х 100

0 + 15580

Дкз на н.г. = 18800 Х 100 = 82,9 (%)

0 + 19206

Дкз на к.г. = 23024 Х 100 = 83,4 (%)

Исходя из данных показателей, доля КЗ в общем объеме текущих пассивов в продолжение анализируемого периода увеличилась с 82,9% до 83,4%, то есть на 0,5%.

Сравнение состояния ДЗ и КЗ позволяет сделать вывод:

на предприятие преобладает КЗ, низкая скорость оборачиваемости КЗ по сравнению с ДЗ ведет к дефициту платных средств.

Анализ платежеспособности предприятия.

Под платежеспособностью предприятия понимают его готовность погасить краткосрочную задолженность своими средствами. Платежеспособность предприятия характеризует степень защищенности кредиторов и инвесторов, имеющих долгосрочные вложения в предприятие.

Анализ платежеспособности проводится путем сопоставления наличия и поступления средств с платежами первой необходимости.

Платежеспособность выражается через коэффициент платежеспособности, который предоставляет собой отношение имеющихся в наличии денежных средств к сумме срочных платежей на определенную дату или на предстоящий период. Если Кпл ³ 1, то предприятие - платежеспособное, а если Кпл < 1, то в процессе анализа следует установить причины недостатка платежных средств.

Анализ проводится при помощи финансовых показателей - коэффициентов, приведенных ниже в таблице.

Коэффициенты, характеризующие платежеспособность предприятия.

Таблица 6

Наименование показателей

Способ расчета

Нормальное ограничение

Пояснения

1.Общий показатель ликвидности

А1+0,5А2+0,3А3

a1= П1+0,5П2+0,3П3

a1 ³ 1

-----

2.Коэффициент абсолютной ликвидности

_А1

a2= П1 + П2

a2 > 0,2¸0,7

Показывает какую часть краткосрочной задолженности предприятие может погасить в ближайшее время за счет денежных средств

3.Коэффициент критической оценки

А1 + А2

a3= П1 + П2

Допустимое

» 0,7 ¸ 0,8; желательно

a3 ³ 1,5

Показывает какая часть краткосрочных обязательств предприятия может быть погашена немедленно за счет средств на различных счетах, а так же поступлений по расчетам

4.Коэффициент текущей ликвидности

А1+А2+А3

a4= П1+П2

Необходимое значение 1;

оптимальное не менее 2

Показывает какую часть текущих обязательств по кредиту и расчетам можно погасить мобилизовав все оборотные средства

5.Коэффициент маневренности функционального капитала

А3

a5=(А1+А2+А3)-

-(П1+П2)

Уменьшение показателя в динамике - положительный факт

Показывает какая часть функционирующего капитала обездвижена в производственных запасах и долгосрочной дебиторской задолженности

6.Доля оборотных средств в активах

_А1 + А2 + А3

a6= Б(стр.300)

Зависит от отраслевой принадлежности предприятия

-----

7.Коэффициент обеспеченности собственными средствами

_П4 + А4 _

a7= А1 + А2 + А3

Не менее 0,1

Характеризует наличие собственных оборотных средств у предприятия, необходимых для его финансовой устойчивости

Реферат опубликован: 8/09/2007